基于交易量的反转策略在中证500样本股中的实证分析
孙静怡
众多实证证据表明,在A股市场上存在着反转效应。因此,本文构建5日反转策略在中证500样本股中的实证研究,证明反转策略在中国股市的可行性;并以此作为基准,比较分析交易量对反转效应的影响程度,证明在A股市场上交易量对反转策略确实有促进作用,且在高成交量股票池上构造的反转策略投资组合,各项绩效评价指标均优于一般反转策略。本文通过检验反转策略模型在我国A股市场的有效性,希望可以为我国广大投资者提供策略研究方向,并为反转策略在我国的应用带来参考意义。